Ác Mộng Đường Phố trở lại với đôi găng tay sắt có những móng vuốt nhọn hoắt và khuôn mặt bị biến dạng hoàn toàn, kẻ sát nhân Freddy Krueger trong A Nightmare On Elm Street đã bị những phụ huynh của một thị trấn nhỏ đốt cháy vì những tội ác ghê tởm của ông ta đối với trẻ em. Trong bộ dạng kinh khủng hơn lần trước, Freddy Krueger trở về và trả thù, những vụ án vẫn tiếp tục xảy ra trong những giấc mơ của những thanh niên trẻ mà không ai có thể cứu họ. Để cố gắng tránh xa cái chết, Nancy Thompson (Rooney Mara) và bạn Quentin (Kyle Gallner) cố gắng đấu tranh không để rơi vào giấc ngủ.