Bộ phim nói về Fujiwara Yumeji là một cậu học sinh cấp 3 với khả năng đặc biệt là nhìn thấy giấc mơ của người khác. Một ngày nọ, cậu gặp Merry, một cô bé đi lạc từ "Thế giới giấc mơ" đến Thế giới thật. Cuộc gặp này đã đặt ra rất nhiều câu hỏi cho Yumeji. Thật ra Merry là ai? Thế giới giấc mơ và ác mộng là gì? Ác mộng xâm nhập thế giới thực để làm gì?
